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九鼎新材定增筹资4.5亿 3亿投向高性能玻纤项目

2014-10-20 06:05:29 (来源:每日经济新闻  作者:曾剑)

每经记者 曾剑

九鼎新材(002201,前收盘价14.09元)的高性能HME玻纤产业化之路可谓一波三折。2011年,九鼎新材拟通过重组方式实现此目的未果;2012年5月,公司宣布自投“高性能HME玻纤产业化项目”,但截至今年上半年,该项目进度只有10%,整个项目仍需投入3.56亿元。今日,九鼎新材发布 《非公开发行股票预案》,公司拟发行股份募集不超过4.5亿元资金,其中大部分将用于上述项目。

控股股东参与认购

公告显示,九鼎新材此次定增的发行价为不低于11.08元/股,发行数量为不超过4500万股。上市公司控股股东九鼎集团将参与认购,按照其与九鼎新材签署的协议,其此次将认购不低于上市公司发行总量15%的股份,且不超过此次发行总量的20%。九鼎集团此次不参与询价,其认购价格与其他特定投资者相同。以此计算,九鼎集团此次认购将耗资约6750万~9000万元。

此次发行,九鼎新材拟募集资金上限为4.5亿元(包括发行费用)。按照计划,这部分资金中3.2亿元拟投入“年产5万吨高性能HME玻纤池窑拉丝生产线项目”(以下简称HME玻纤产业化项目);其余1.3亿元计划用于补充公司流动资金。

据悉,HME玻纤产业化项目总投资5.62亿元,由九鼎新材全资子公司山东九鼎实施。该项目将新建高性能HME玻璃纤维生产线一条,建成后可形成年产5万吨高性能HME玻纤的产能。九鼎新材表示,国外玻纤企业用高性能玻璃纤维取代普通无碱玻纤已成为一种趋势,目前国内产品现有产能中普通是无碱玻纤居多,高性能玻纤占比不到6%,产品结构不合理。此次投资,公司可以及时实现该产品产业化,尽快抢占市场先机,形成经济效益。

九鼎新材估算,HME玻纤产业化项目达产后,年平均可实现利润总额1.24亿元,年平均税后利润0.93亿元,投资回收期为6.34年。

公司钟情高性能HME玻纤

《每日经济新闻》记者注意到,九鼎新材对高性能HME玻纤钟情已久。

早在2010年,九鼎新材便发布重组预案,公司拟重组并购天马集团及华碧宝特种新材料。事实上,当时天马集团已经连续多年亏损。

在此情况下,九鼎新材重组该公司的目的在于,实现自身技术和天马集团年产3万吨无碱玻纤池窑拉丝项目的对接,缩短HME新产品的投产时间。

资料显示,天马集团于2007年初开始筹建了年产3万吨无碱玻纤池窑拉丝项目。由于金融危机影响,投产产品成本与价格倒挂,天马集团不得不在池窑拉丝项目土建基本完工、设备安装量近70%的情况下放缓项目进程。

然而,上述联姻未能结出果实。2012年5月,九鼎新材宣布,重组对方在经营上出现了业绩持续下滑、亏损逐步加大的局面。且其拟与其他企业实施互保融资而无法继续重组进程,重组项目不确定性加大,已直接影响到公司利用重组迅速实现高性能HME玻纤产业化的目的。公司决定终止此次重组。与此同时,公司决定以山东九鼎为实施主体,建设“HME玻纤产业化项目”。

不过,“HME玻纤产业化项目”的进度似乎并不如人意。九鼎新材2012年年报显示,截至2012年末,该项目仅累计投入8223万元,项目进度为14%。但公司2014年半年报显示,该项目累计投入2.06亿元,进度反倒只有10%。公司表示,项目仍处于建设过程中,预计年底前点火试生产。